Vor und Nachteile von ETFs

Vor und Nachteile von ETFs

ETFs bieten niedrigere Durchschnittskosten, da es für einen Anleger teuer wäre, alle in einem ETF-Portfolio gehaltenen Aktien einzeln zu kaufen. Anleger müssen nur eine Transaktion zum Kauf und eine Transaktion zum Verkauf ausführen, was zu weniger Brokerprovisionen führt, da nur wenige Geschäfte von Anlegern getätigt werden. Broker berechnen normalerweise eine Provision für jeden Trade. Einige Broker bieten sogar den Handel ohne Provisionen für bestimmte kostengünstige ETFs an, wodurch die Kosten für die Anleger noch weiter gesenkt werden.
Die Kostenquote eines ETF entspricht den Kosten für den Betrieb und die Verwaltung des Fonds. ETFs haben normalerweise geringe Kosten, da sie einen Index abbilden. Wenn ein ETF beispielsweise den S & P 500-Index nachbildet, enthält er möglicherweise alle 500 Aktien des S & P, was ihn zu einem passiv verwalteten Fonds und weniger zeitintensiv macht.
Allerdings bilden nicht alle ETFs einen Index passiv ab.

Vorteile:

Zugang zu vielen Aktien in verschiedenen Branchen Niedrige Kostenquoten und weniger Brokerprovisionen. Risikomanagement durch Diversifikation. Es gibt ETFs, die sich auf bestimmte Branchen konzentrieren

Nachteile

Aktiv verwaltete ETFs haben höhere Gebühren ETFs mit Fokus auf einzelne Branchen begrenzen die Diversifikation Mangel an Liquidität behindert Transaktionen.

Aktiv verwaltete ETFs:

Es gibt auch aktiv verwaltete ETFs, bei denen Portfoliomanager stärker am Kauf und Verkauf von Unternehmensanteilen und am Wechsel der Bestände innerhalb des Fonds beteiligt sind. In der Regel weist ein aktiver verwalteter Fond eine höhere Kostenquote auf als passiv verwaltete ETFs. Es ist wichtig, dass die Anleger bestimmen, wie der Fonds verwaltet wird, ob er aktiv oder passiv verwaltet wird, die daraus resultierende Kostenquote und die Kosten gegen die Rendite abwägen, um sicherzustellen, dass es sich lohnt, ihn zu halten.

Indexed Aktien ETFs

Ein ETF mit indexierten Aktien bietet Anlegern die Diversifikation eines Indexfonds sowie die Möglichkeit, Leerverkäufe zu tätigen, Margen zu kaufen und nur eine Aktie zu kaufen, da keine Mindesteinlagenanforderungen bestehen. Allerdings sind nicht alle ETFs gleich diversifiziert. Einige können eine starke Konzentration in einer Branche oder einer kleinen Gruppe von Aktien oder Vermögenswerten enthalten, die stark miteinander korrelieren.

Dividenden und ETFs

ETFs bieten Anlegern die Möglichkeit, bei steigenden und fallenden Aktienkursen zu gewinnen, profitieren jedoch auch von Unternehmen, die Dividenden zahlen. Dividenden sind ein Teil der Gewinne, die von Unternehmen an Anleger für das Halten ihrer Aktien ausgeschüttet oder gezahlt werden. ETF-Aktionäre haben Anspruch auf einen Teil des Gewinns, wie z. B. verdiente Zinsen oder gezahlte Dividenden, und können im Falle einer Liquidation des Fonds einen Restwert erhalten.

ETFs und Steuern

Ein ETF ist steuerlich effizienter als ein Investmentfonds, da der größte Teil des Kaufs und Verkaufs über eine Börse erfolgt und der ETF-Sponsor nicht jedes Mal, wenn ein Anleger verkaufen möchte, Aktien zurückgeben oder jedes Mal, wenn ein Anleger kaufen möchte, neue Aktien ausgeben muss. Die Rücknahme von Anteilen eines Fonds kann eine Steuerschuld auslösen, sodass die Notierung der Anteile an einer Börse die Steuerkosten senken kann. Im Falle eines Investmentfonds kann jedes Mal, wenn ein Anleger seine Anteile verkauft, diese an den Fonds zurückverkaufen und eine Steuerschuld entstehen, die von den Anteilinhabern des Fonds zu zahlen ist.

Auswirkungen auf den Markt von ETFs

Da ETFs bei Anlegern immer beliebter werden, wurden viele neue Fonds aufgelegt, was für einige von ihnen zu geringen Handelsvolumina führte. Das Ergebnis kann dazu führen, dass Anleger Aktien eines ETF mit geringem Volumen nicht einfach kaufen und verkaufen können.

Es sind Bedenken hinsichtlich des Einflusses von ETFs auf den Markt aufgetaucht und ob die Nachfrage nach diesen Fonds die Aktienwerte erhöhen und fragile Blasen erzeugen
kann. Einige ETFs stützen sich auf Portfoliomodelle, die unter verschiedenen Marktbedingungen nicht getestet wurden und zu extremen Zu- und Abflüssen aus den Fonds führen können, die sich negativ auf die Marktstabilität auswirken. Seit der Finanzkrise haben ETFs eine wichtige Rolle bei Marktcrash-Crashs und Instabilität gespielt. Probleme mit ETFs waren wesentliche Faktoren für die Flash-Crashs und Marktrückgänge im Mai 2010, August 2015 und Februar 2018.

Klicken Sie auf einen EU regulierten Broker und handeln Sie noch heute - Zurück zum Brokervergleich

Avatrade Logo
Plus500 Logo
IronFX Logo
Capital Logo
XM Logo